赛道Hyper | 远景动力“入链”宝马：中国锂电企业加速征战全球

宝马集团新一代电动汽车电池供应链出现第三家公司：远景动力。

 为此，远景动力将在美国南卡罗来纳州建设电池工厂，年产能30GWh，2026年投产，为同位于该州的宝马集团斯帕坦堡工厂供货。

远景动力靠什么进入宝马电池供应链？美国近期推出的《通胀削减法案》，对锂电企业拓展北美市场，有何影响或挑战？

从公开渠道看，远景动力相当低调。

远景动力脱胎于日产汽车旗下的动力电池板块AESC。2018年，远景科技集团主导的产业基金收购了AESC的80%股权，并在2019年成立远景动力。在过去15年，这家公司已为44个国家的65万辆电动汽车提供电池产品，迄今为止，尚未发生过一起重大电池事故。

按照本次远景动力官宣的30GWh的年产能，若以每辆新能源车搭载50 KWh电量测算，远景动力的北美新工厂可满足60万辆新能源车的电池需求量。

事实上，这是宝马汽车首次采用46mm新型圆柱电芯。原本，宝马是方壳电芯路线的坚定践行者，但在今年9月，宝马官宣GEN6将改变形状，采用圆柱形电池，以替换目前使用的方壳电池。

从2025年开始，宝马汽车NEUE KLASSE新世代车型将全部采用宝马GEN6电池，规格为标准直径46mm，搭载两种不同高度（95mm和120mm），分别面向宝马轿车和SUV品类。

从GEN1至GEN5，宝马一直采用方壳电芯，这与从一开始就采用圆柱形46mm电芯的特斯拉形成了事实上的两大阵营。

尽管方壳电芯具有单体电池容量大、容量电池工艺简单、内阻较低，故可持续实现大电流放电等优点，但大圆柱电池带来的好处同样难以忽略。

除了实现电池能量密度提升和成本降低，圆柱电芯还拥有一致性较好、PACK（电池包）工艺简单、散热效果好和自动化程度高等商业成本和技术效能等优势。

“动力电池单体一致性是相对概念，没有完全一致性，只有无限接近，即动力电池包内全部动力电池单体，在全生命周期内全部特性参数的一致性，主要包括电压、容量和内阻三方面。”动力电池技术工程师王喻告诉华尔街见闻，“电芯一致性差异主要影响电池寿命和性能，这是电芯技术性能的关键指标之一。”

宝马汽车电池选择更迭，立足于圆柱形电芯的技术优势，目的是降低成本，提升能量密度和充电速度。

9月中旬，宝马集团在官宣宁德时代和亿纬锂能成为其新一代车型圆柱电池供应商的同时，还另行透露，宝马还在寻找其他合作伙伴，以满足其北美市场的动力电池需求。

最初业界猜测宝马汽车北美电芯供应商很可能是韩国三星SDI。但10月19日宝马确认这家供应商是远景动力。

宝马集团董事普思特（Joachim Post）针对本次合作表示：“这款专为宝马新一代车型架构设计的全新圆柱电池，将显著提升其续航里程、驾驶性能和充电时间等产品体验。”

依托远景动力最新一代电池科技，宝马集团新一代车型的性能表现将得到大幅提升，比如新电池能量密度提高20%，充电速度更快，使全电动车型的续航里程延长30%，同时也将为整车制造减少碳足迹和资源消耗做出贡献。

据公开报道统计，截至目前，远景动力已斩获包括宝马、奔驰、日产、本田和雷诺等在内的众多头部车企客户。

为顺利达成对宝马集团在美国南卡罗莱纳州斯帕坦堡工厂的电池供货，远景动力将在美国同州建设零碳电池工厂，这也是继远景动力为配套梅赛德斯-奔驰建设美国肯塔基工厂后的又一工厂。

这座新工厂规划产能预计将达到30GWh，2026年投产。至此，远景动力在美国田纳西州、肯塔基州和南卡罗来纳州共拥有三座零碳电池工厂，其中田纳西州工厂从2012年开始投产运营。

远景科技集团CEO、远景动力董事局执行主席张雷在10月20日对媒体表示，到2025年，远景动力的美国本土产能或达到100GWh/年。

看上去远景动力在北美的拓展一片坦途，但也有市场评论人士认为，今年8月16日美国政府推出的《通胀削减法案》（IRA：Inflation Reduction Act）可能对锂电行业在美落地产能有影响。

IRA与动力电池有关的部分，主要包括两个方面：其一，对购买新能源汽车（包括二手车）的终端消费者实施程度不同的税收抵免。

其二，取消车企20万辆补贴规模上限，但获得补贴资格需要两个条件：一是新能源汽车最终组装需要在北美进行；二是电池的关键矿物和组件必须有一定比例来自美国或与美国有自由贸易协定的国家，或在北美回收利用，且比例逐年增加。

目前，IRA更进一步的实施细节仍未公布，欧盟日韩各国政府和企业正在同美国政府紧密交涉。

除了法案的确定性不足，还有一个不容忽略的大背景：继欧洲和中国之后，美国也在加速成为全球电动化渗透率最快的区域。

2021年，美国电动汽车销量达到65.2万辆，同比实现翻倍增长，电动化渗透率渗透率提升至4.34%。8月18日，汽车咨询和技术公司Urban Science发布的2022年年中美国汽车特许经营活动报告显示，2022年上半年美国电动汽车销量同比猛增41%。有行业观察数据显示，到2028年，北美电池供应短缺将达到284GWh。

电动化渗透率的加速，既有来自产业政策的定调，也与国际车企在美国本土电动化节奏加速紧密相连。但是，美国目前在动力电池产业链上短板明显，无论是配套企业数量，还是企业产能规模，都远不足以支撑其日益明显的潜在巨大市场需求。

在这种宏观背景下，作为为数不多的在美国具有本地化电池供应能力的企业，远景动力成为了美国亟需的方案提供商。

此外，从IRA法案的主要内容看，法案对远景动力在北美的新工厂产能影响很可能有限。原因是IRA法案影响的主要对象，从售价看是以中低端车型为主，其中轿车售价不超过5.5万美元，SUV和皮卡售价不超过8万美元。

远景动力目前在北美的客户拓展方向，以高端汽车品牌为主，比如宝马和奔驰。主攻高端市场的战略定位，辅以提前针对高端品牌和高端车型的业务布局，或许将成为远景动力布局北美市场的优势。

另一个优势是，从远景动力的首座美国工厂田纳西工厂2012年投运开始，远景动力除了在美国市场积累丰富的运营经验，同时在是在美国逐渐夯实的供应链能力。远景动力全球CEO松本昌一表示，肯塔基厂和南卡罗莱纳厂的开建，能更进一步提升其在美国市场整体交付能力，提高在美国区域整体化的供应链优势。

除了合作本身，华尔街见闻同时注意到，远景动力提供的动力电池，将使用100%的清洁能源，并将加速实现电池全产业链的碳中和。在原材料采购及回收方面，也将选择经过认证的矿场钴和锂，作为生产新一代电池的原料，并循环利用。

远景科技集团同时表示，基于双方共同的可持续愿景，将同宝马开展在可再生能源、智能物联、碳管理和电池产业生态等领域的全面战略合作。

作为一家从新能源发电、储能、动力电池和碳管理都有所布局的公司，远景本身的碳中和系统能力或许也成为了远景动力获得国际客户青睐的一大要素。

除了减少碳排放，零碳产业园最核心、最具有商业和社会价值的点，在于远景建立的并不是简单的产业园，而是创立了一套基于“新型电力系统”、“零碳数字体系”和“绿色新工业集群”绿色能源创新体系。

举个例子，比如“新型电力系统”，在被智能物联网为代表的新兴技术重新定义。这属于远景三年前提出的未来能源体系“新煤炭、新石油、新电网”三新战略中的一部分。

这项“三新战略”，即远景认为风能等可再生能源正在成为“新煤炭”、动力电池为代表的储能技术正在形成能源消费领域的“新石油”以及“新电网”的前瞻认识，得以提炼和确立。这比马斯克在今年7月提出的“锂电池就是新的石油”的观点早了约三年时间。

“新煤炭”、“新石油”和“新电网”构成了远景“绿色新工业体系”的基础。在此基础之上，零碳产业园“新基建”应运而生。

张雷说，未来10年，远景计划在全球建设100座零碳产业园。全部建成后，每年可实现减碳10亿吨，相当于目前日本全年的碳排放总量。

这也就很好理解，为何在今年7月，远景就宣布同西班牙签署战略合作协议，将在西班牙建设欧洲大陆首座零碳产业园，同时布局动力电池超级工厂、零碳数字创新中心、智慧绿氢和智能风电等业务，而近期宣布的多个头部车企合作，也都伴随着“零碳工厂”的规划落地。

从远景动力的车企客户结构和其全球范围内的零碳产业园落点看，远景动力是目前业界为数不多的同时在欧洲、北美和亚洲三大区域部署产能且拥有多年国际化量产经验的企业，其正以国际化视野和路径，积极参与全球市场竞争，以加速解决气候变化难题。